• פליסמארט
  • מרכז אקדמי
  • רשת מלונות פתאל
  • פי1000
  • sv college
  • שניים שהם אחד
  • טויסראס

חדשות האתר

רוצה לקבל באופן שוטף מאמרים חדשים?

אנו משתדלים כל שבוע לשלוח מאמר שבועי סביב פרשת השבוע ואקטואליה במבט תורני. לקבלת עדכונים ומאמרים מידי שבוע אנא השאירו פרטים בדף צור קשר ונצרף אתכם לרשימת התפוצה

אני רוצה לקבל מאמר שבועי


הנחות קייץ עד 30% למזמינים עכשיו מלון ברשת פתאל

רשת מלונות פתאל במגוון הנחות מפתיעות לקייץ הקרוב.
משרתי מילואים? לכם מוכנה הנחה מיוחדת במלונות פתאל

הזמינו עכשיו


כיצד נדע שהשידוך שלנו הוא זיווג משמים?

תשובה: אם ה' היה רוצה שנדע בודאות הוא היה שולח לנו מסרון משמים.
כיצד נוכל להגדיל את הסיכוים שנמצא את הזיווג שלנו? תשובה: כמו בכל דבר: תפילה והשתדלות. ואסור לנו להיות בררניים מידי כי אז ה' לא יצליח לשלוח לנו את הזיווג שלנו. בהצלחה

אתר הכרויות לציבור הדתי-שניים שהם אחד


בחסדי השם יתברך אני שמח לבשר שהוצאתי לאור את ספרי הראשון, השם עמכם הכולל מאמרי עיון והעמקה על ספר בראשית. הספר כולל מעל ל130 מאמרים במגוון נושאים סביב הפרשה עם תובנות והשלכות להיום.ניתן לקנות את הספר בקישור זה.

קישור לחנות הספרים


מכללת SV-COLLEGE מזמינה אותך להרשם למגוון הקורסים שמלמדת. קורס QA.קורס אוטומציה.בנית אתרים.ניהול רשתות ואבטחת מידע. נצרך ידע בסיסי באנגלית. זאת ההזדמנות שלך להכנס למקצועות המחר.

לאתר מכללת SV-COLLEGE


רוצה לקבל באופן שוטף מאמרים חדשים?

אנו משתדלים כל שבוע לשלוח מאמר שבועי סביב פרשת השבוע ואקטואליה במבט תורני. לקבלת עדכונים ומאמרים מידי שבוע אנא השאירו פרטים בדף צור קשר ונצרף אתכם לרשימת התפוצה

אני רוצה לקבל מאמר שבועי


הנחות קייץ עד 30% למזמינים עכשיו מלון ברשת פתאל

רשת מלונות פתאל במגוון הנחות מפתיעות לקייץ הקרוב.
משרתי מילואים? לכם מוכנה הנחה מיוחדת במלונות פתאל

הזמינו עכשיו


כיצד נדע שהשידוך שלנו הוא זיווג משמים?

תשובה: אם ה' היה רוצה שנדע בודאות הוא היה שולח לנו מסרון משמים.
כיצד נוכל להגדיל את הסיכוים שנמצא את הזיווג שלנו? תשובה: כמו בכל דבר: תפילה והשתדלות. ואסור לנו להיות בררניים מידי כי אז ה' לא יצליח לשלוח לנו את הזיווג שלנו. בהצלחה

אתר הכרויות לציבור הדתי-שניים שהם אחד


בחסדי השם יתברך אני שמח לבשר שהוצאתי לאור את ספרי הראשון, השם עמכם הכולל מאמרי עיון והעמקה על ספר בראשית. הספר כולל מעל ל130 מאמרים במגוון נושאים סביב הפרשה עם תובנות והשלכות להיום.ניתן לקנות את הספר בקישור זה.

קישור לחנות הספרים


מכללת SV-COLLEGE מזמינה אותך להרשם למגוון הקורסים שמלמדת. קורס QA.קורס אוטומציה.בנית אתרים.ניהול רשתות ואבטחת מידע. נצרך ידע בסיסי באנגלית. זאת ההזדמנות שלך להכנס למקצועות המחר.

לאתר מכללת SV-COLLEGE


רוצה לקבל באופן שוטף מאמרים חדשים?

אנו משתדלים כל שבוע לשלוח מאמר שבועי סביב פרשת השבוע ואקטואליה במבט תורני. לקבלת עדכונים ומאמרים מידי שבוע אנא השאירו פרטים בדף צור קשר ונצרף אתכם לרשימת התפוצה

אני רוצה לקבל מאמר שבועי


הנחות קייץ עד 30% למזמינים עכשיו מלון ברשת פתאל

רשת מלונות פתאל במגוון הנחות מפתיעות לקייץ הקרוב.
משרתי מילואים? לכם מוכנה הנחה מיוחדת במלונות פתאל

הזמינו עכשיו


כיצד נדע שהשידוך שלנו הוא זיווג משמים?

תשובה: אם ה' היה רוצה שנדע בודאות הוא היה שולח לנו מסרון משמים.
כיצד נוכל להגדיל את הסיכוים שנמצא את הזיווג שלנו? תשובה: כמו בכל דבר: תפילה והשתדלות. ואסור לנו להיות בררניים מידי כי אז ה' לא יצליח לשלוח לנו את הזיווג שלנו. בהצלחה

אתר הכרויות לציבור הדתי-שניים שהם אחד


בחסדי השם יתברך אני שמח לבשר שהוצאתי לאור את ספרי הראשון, השם עמכם הכולל מאמרי עיון והעמקה על ספר בראשית. הספר כולל מעל ל130 מאמרים במגוון נושאים סביב הפרשה עם תובנות והשלכות להיום.ניתן לקנות את הספר בקישור זה.

קישור לחנות הספרים


מכללת SV-COLLEGE מזמינה אותך להרשם למגוון הקורסים שמלמדת. קורס QA.קורס אוטומציה.בנית אתרים.ניהול רשתות ואבטחת מידע. נצרך ידע בסיסי באנגלית. זאת ההזדמנות שלך להכנס למקצועות המחר.

לאתר מכללת SV-COLLEGE


רוצה לקבל באופן שוטף מאמרים חדשים?

אנו משתדלים כל שבוע לשלוח מאמר שבועי סביב פרשת השבוע ואקטואליה במבט תורני. לקבלת עדכונים ומאמרים מידי שבוע אנא השאירו פרטים בדף צור קשר ונצרף אתכם לרשימת התפוצה

אני רוצה לקבל מאמר שבועי


הנחות קייץ עד 30% למזמינים עכשיו מלון ברשת פתאל

רשת מלונות פתאל במגוון הנחות מפתיעות לקייץ הקרוב.
משרתי מילואים? לכם מוכנה הנחה מיוחדת במלונות פתאל

הזמינו עכשיו


כיצד נדע שהשידוך שלנו הוא זיווג משמים?

תשובה: אם ה' היה רוצה שנדע בודאות הוא היה שולח לנו מסרון משמים.
כיצד נוכל להגדיל את הסיכוים שנמצא את הזיווג שלנו? תשובה: כמו בכל דבר: תפילה והשתדלות. ואסור לנו להיות בררניים מידי כי אז ה' לא יצליח לשלוח לנו את הזיווג שלנו. בהצלחה

אתר הכרויות לציבור הדתי-שניים שהם אחד


בחסדי השם יתברך אני שמח לבשר שהוצאתי לאור את ספרי הראשון, השם עמכם הכולל מאמרי עיון והעמקה על ספר בראשית. הספר כולל מעל ל130 מאמרים במגוון נושאים סביב הפרשה עם תובנות והשלכות להיום.ניתן לקנות את הספר בקישור זה.

קישור לחנות הספרים


מכללת SV-COLLEGE מזמינה אותך להרשם למגוון הקורסים שמלמדת. קורס QA.קורס אוטומציה.בנית אתרים.ניהול רשתות ואבטחת מידע. נצרך ידע בסיסי באנגלית. זאת ההזדמנות שלך להכנס למקצועות המחר.

לאתר מכללת SV-COLLEGE


רוצה לקבל באופן שוטף מאמרים חדשים?

אנו משתדלים כל שבוע לשלוח מאמר שבועי סביב פרשת השבוע ואקטואליה במבט תורני. לקבלת עדכונים ומאמרים מידי שבוע אנא השאירו פרטים בדף צור קשר ונצרף אתכם לרשימת התפוצה

אני רוצה לקבל מאמר שבועי


הנחות קייץ עד 30% למזמינים עכשיו מלון ברשת פתאל

רשת מלונות פתאל במגוון הנחות מפתיעות לקייץ הקרוב.
משרתי מילואים? לכם מוכנה הנחה מיוחדת במלונות פתאל

הזמינו עכשיו


כיצד נדע שהשידוך שלנו הוא זיווג משמים?

תשובה: אם ה' היה רוצה שנדע בודאות הוא היה שולח לנו מסרון משמים.
כיצד נוכל להגדיל את הסיכוים שנמצא את הזיווג שלנו? תשובה: כמו בכל דבר: תפילה והשתדלות. ואסור לנו להיות בררניים מידי כי אז ה' לא יצליח לשלוח לנו את הזיווג שלנו. בהצלחה

אתר הכרויות לציבור הדתי-שניים שהם אחד


בחסדי השם יתברך אני שמח לבשר שהוצאתי לאור את ספרי הראשון, השם עמכם הכולל מאמרי עיון והעמקה על ספר בראשית. הספר כולל מעל ל130 מאמרים במגוון נושאים סביב הפרשה עם תובנות והשלכות להיום.ניתן לקנות את הספר בקישור זה.

קישור לחנות הספרים


מכללת SV-COLLEGE מזמינה אותך להרשם למגוון הקורסים שמלמדת. קורס QA.קורס אוטומציה.בנית אתרים.ניהול רשתות ואבטחת מידע. נצרך ידע בסיסי באנגלית. זאת ההזדמנות שלך להכנס למקצועות המחר.

לאתר מכללת SV-COLLEGE


רוצה לקבל באופן שוטף מאמרים חדשים?

אנו משתדלים כל שבוע לשלוח מאמר שבועי סביב פרשת השבוע ואקטואליה במבט תורני. לקבלת עדכונים ומאמרים מידי שבוע אנא השאירו פרטים בדף צור קשר ונצרף אתכם לרשימת התפוצה

אני רוצה לקבל מאמר שבועי


הנחות קייץ עד 30% למזמינים עכשיו מלון ברשת פתאל

רשת מלונות פתאל במגוון הנחות מפתיעות לקייץ הקרוב.
משרתי מילואים? לכם מוכנה הנחה מיוחדת במלונות פתאל

הזמינו עכשיו


כיצד נדע שהשידוך שלנו הוא זיווג משמים?

תשובה: אם ה' היה רוצה שנדע בודאות הוא היה שולח לנו מסרון משמים.
כיצד נוכל להגדיל את הסיכוים שנמצא את הזיווג שלנו? תשובה: כמו בכל דבר: תפילה והשתדלות. ואסור לנו להיות בררניים מידי כי אז ה' לא יצליח לשלוח לנו את הזיווג שלנו. בהצלחה

אתר הכרויות לציבור הדתי-שניים שהם אחד


בחסדי השם יתברך אני שמח לבשר שהוצאתי לאור את ספרי הראשון, השם עמכם הכולל מאמרי עיון והעמקה על ספר בראשית. הספר כולל מעל ל130 מאמרים במגוון נושאים סביב הפרשה עם תובנות והשלכות להיום.ניתן לקנות את הספר בקישור זה.

קישור לחנות הספרים


מכללת SV-COLLEGE מזמינה אותך להרשם למגוון הקורסים שמלמדת. קורס QA.קורס אוטומציה.בנית אתרים.ניהול רשתות ואבטחת מידע. נצרך ידע בסיסי באנגלית. זאת ההזדמנות שלך להכנס למקצועות המחר.

לאתר מכללת SV-COLLEGE


רוצה לקבל באופן שוטף מאמרים חדשים?

אנו משתדלים כל שבוע לשלוח מאמר שבועי סביב פרשת השבוע ואקטואליה במבט תורני. לקבלת עדכונים ומאמרים מידי שבוע אנא השאירו פרטים בדף צור קשר ונצרף אתכם לרשימת התפוצה

אני רוצה לקבל מאמר שבועי


הנחות קייץ עד 30% למזמינים עכשיו מלון ברשת פתאל

רשת מלונות פתאל במגוון הנחות מפתיעות לקייץ הקרוב.
משרתי מילואים? לכם מוכנה הנחה מיוחדת במלונות פתאל

הזמינו עכשיו


כיצד נדע שהשידוך שלנו הוא זיווג משמים?

תשובה: אם ה' היה רוצה שנדע בודאות הוא היה שולח לנו מסרון משמים.
כיצד נוכל להגדיל את הסיכוים שנמצא את הזיווג שלנו? תשובה: כמו בכל דבר: תפילה והשתדלות. ואסור לנו להיות בררניים מידי כי אז ה' לא יצליח לשלוח לנו את הזיווג שלנו. בהצלחה

אתר הכרויות לציבור הדתי-שניים שהם אחד


בחסדי השם יתברך אני שמח לבשר שהוצאתי לאור את ספרי הראשון, השם עמכם הכולל מאמרי עיון והעמקה על ספר בראשית. הספר כולל מעל ל130 מאמרים במגוון נושאים סביב הפרשה עם תובנות והשלכות להיום.ניתן לקנות את הספר בקישור זה.

קישור לחנות הספרים


מכללת SV-COLLEGE מזמינה אותך להרשם למגוון הקורסים שמלמדת. קורס QA.קורס אוטומציה.בנית אתרים.ניהול רשתות ואבטחת מידע. נצרך ידע בסיסי באנגלית. זאת ההזדמנות שלך להכנס למקצועות המחר.

לאתר מכללת SV-COLLEGE


רוצה לקבל באופן שוטף מאמרים חדשים?

אנו משתדלים כל שבוע לשלוח מאמר שבועי סביב פרשת השבוע ואקטואליה במבט תורני. לקבלת עדכונים ומאמרים מידי שבוע אנא השאירו פרטים בדף צור קשר ונצרף אתכם לרשימת התפוצה

אני רוצה לקבל מאמר שבועי


הנחות קייץ עד 30% למזמינים עכשיו מלון ברשת פתאל

רשת מלונות פתאל במגוון הנחות מפתיעות לקייץ הקרוב.
משרתי מילואים? לכם מוכנה הנחה מיוחדת במלונות פתאל

הזמינו עכשיו


כיצד נדע שהשידוך שלנו הוא זיווג משמים?

תשובה: אם ה' היה רוצה שנדע בודאות הוא היה שולח לנו מסרון משמים.
כיצד נוכל להגדיל את הסיכוים שנמצא את הזיווג שלנו? תשובה: כמו בכל דבר: תפילה והשתדלות. ואסור לנו להיות בררניים מידי כי אז ה' לא יצליח לשלוח לנו את הזיווג שלנו. בהצלחה

אתר הכרויות לציבור הדתי-שניים שהם אחד


בחסדי השם יתברך אני שמח לבשר שהוצאתי לאור את ספרי הראשון, השם עמכם הכולל מאמרי עיון והעמקה על ספר בראשית. הספר כולל מעל ל130 מאמרים במגוון נושאים סביב הפרשה עם תובנות והשלכות להיום.ניתן לקנות את הספר בקישור זה.

קישור לחנות הספרים


מכללת SV-COLLEGE מזמינה אותך להרשם למגוון הקורסים שמלמדת. קורס QA.קורס אוטומציה.בנית אתרים.ניהול רשתות ואבטחת מידע. נצרך ידע בסיסי באנגלית. זאת ההזדמנות שלך להכנס למקצועות המחר.

לאתר מכללת SV-COLLEGE


47837-m baners_sg_250x250

302867.22 gdn_e_250  300_3

בס"ד תכנון בנקאות לאור ההלכה והדרכת התורה-נייר עמדה

כתיבה: הרב רועי זאגא והרב בעז מלט

תוכן:

מבוא

א. ריבית ועסקה על פי ההלכה

ב. תיאור המצב הקיים כיום בתחום הבנקאות.
ג. בעיית הריבית בכמה מתחומי הפעילות של הבנקים.
ד. דרכי התמודדות ותיקון של הבעיה.


מבוא:

הבנקים הינם מהגופים הכלכליים הגדולים והמשפיעים ביותר בארץ ובעולם. הם מעורבים כמעט בכל עסקה המתבצעת במשק. קשה לדמיין כלכלה מודרנית בלעדיהם, אך באותה מידה ההתנהלות עמם מציבה קשיים, בראשם בעיית הריבית. אחת הבעיות המרכזיות בבנקאות היא לקיחת או נתינת ריבית, שעל פי ההלכה נחשבת לאיסור חמור. במאמרים רבים נידון הנושא, אך רובם התייחסו למציאת פתרונות נקודתיים עבור האזרח הקטן, ולעיתים קרובות פתרונות אלו סובלים מדוחק הלכתי. במאמר זה נבקש לבחון דרכים לפתרון מהותי ושורשי לבעיה.

יש הרוצים לטעון שהריבית הינה אחד מעמודי התווך שעליו הכלכלה המודרנית עומדת,אולם מבט תורני הרואה בתורה הדרכה א-לוהית נצחית שהזמן לא ממעיט ובטח לא מבטל את אמירתה מחייב אותנו לבחון אחרת את המציאות. באמת לא הריבית מעמידה את הכלכלה אלה שיתוף פעולה בין בעלי הון לבעלי יוזמה ועשיה הוא המעמיד את הכלכלה המודרנית. אדרבה שיתוף פעולה שיש בו שותפות אמיתית בין המשקיעים ליזמים יוביל ליתר אכפתיות ורצון בהצלחת הצד השני של העסקה, דבר שלא תמיד קיים בהלוואות נשך ותרבית.


א. ריבית ועסקה על פי ההלכה

בשולחן ערוך יורה דעה סימן קעז מבוארות הלכות עסקה. שם מבואר שאם אדם נותן כסף לאחר לסחור בו, וישנו חלק מהסכום שהמתעסק מתחייב להחזיר בכל מקרה גם אם יפסיד את הכל, צריך שהחלק של המתעסק ברווחים יהיה גדול מחלקו בהפסדים, אחרת יש כאן בעיה של ריבית. עולה מהדברים שקל וחומר שאם במקרה של הפסד, כל ההפסד נופל על המשקיע, אין כאן כלל הלואה ואין איסור ריבית בדבר. על כן, תכניות חסכון או אגרות חוב שבהן ישנה התחייבות של הבנק או החברה להחזיר את הכסף בתוספת ריבית - אסורות, ואילו השקעות בשוק ההון שבהן אין התחייבות על הכסף - מותרות.

הדרך בה נוהגים היום הבנקים דהיינו לחתום על היתר עיסקא כללי ולהלוות בריבית ללא אבחנה, נחשבת כהערמת ריבית שאסורה גם היא (בבא מציעא סב ע"ב). 

ניתן לסכם ולומר שעל פי התורה אין להרוויח מהלוואה אלא רק משותפות בתצורות שונות.

ב. תיאור המצב הקיים כיום בתחום הבנקאות

תחומי העיסוק המרכזיים של הבנקים:

  1. אשראי עסקי ומשקי בית

    • מתן הלוואות לעסקים (קטנים, בינוניים וגדולים) וללקוחות פרטיים.

    • תחום זה כולל הלוואות לרכישת דירות (משכנתאות), הלוואות למטרות שונות ואשראי שוטף.

    • רווחי הבנקים בתחום זה נובעים בעיקר מהריביות שמשלמים הלקוחות על ההלוואות.

  2. ניהול השקעות ושוק ההון

    • ניהול תיקי השקעות ללקוחות פרטיים ומוסדיים.

    • שירותי ברוקראז' ומסחר בניירות ערך.

    • הנפקות וייעוץ פיננסי לחברות.

    • הרווחים נוצרים מעמלות ניהול השקעות ומהפרשי שערים.

  3. עמלות ושירותים בנקאיים

    • עמלות על שירותים כגון ניהול חשבונות, העברות בנקאיות, צ'קים וכרטיסי אשראי.

    • תחום זה כולל עמלות בגין הלוואות, משכנתאות ופעילויות נוספות.

  4. מט"ח וסחר בינלאומי

    • שירותי המרת מטבעות, העברות בינלאומיות ועסקאות גידור פיננסי.

    • הרווחים נובעים מהפרשי שערים ועמלות סחר.

  5. משכנתאות ונדל"ן

    • אשראי לרכישת נדל"ן, בעיקר לדיור.

    • תחום זה מייצר הכנסות מריביות לטווח ארוך.

  6. טכנולוגיה ושירותי דיגיטל

    • השקעה בשירותים דיגיטליים המסייעים לייעל תהליכים ולהוזיל עלויות תפעול.

    • רווחים עקיפים נובעים משימור לקוחות ושיפור חווית השירות.

חלוקת הרווחים בין התחומים:

  • רווחי ריבית (אשראי ומשכנתאות): כ-50%-60% מסך רווחי הבנקים.
    הריביות על הלוואות ומשכנתאות גבוהות מהתשואה על הפיקדונות.

  • עמלות בנקאיות: כ-20%-30%.
    מקורן בעמלות על כרטיסי אשראי, ניהול חשבונות ושירותים נוספים.

  • פעילות שוק ההון ומסחר במט"ח: כ-10%-20%.
    תלוי בגודלו של הבנק ובפעילותו בשוק ההון.

  • פעילות טכנולוגיה ודיגיטל: רווח עקיף.
    הוזלת עלויות ושימור לקוחות.


ג. בעיית הריבית בכמה מתחומי הפעילות של הבנקים

התחומים הבעייתיים:

  1. אוברדרפט (מינוס בנקאי):
    המינוס השוטף הוא אחת מהריביות הגבוהות ביותר שגובים הבנקים.

    • יתרה שלילית זו מהווה הלוואה לכל דבר ועל כן אסור לקחת עליה ריבית.

    • היתר עסקה בהקשר זה בעייתי, כיוון שאין מדובר בעסקה מסחרית אלא בצרכים שוטפים.

    • רוב מוחלט של צרכני הלוואות ריבית אלו הם אנשי העשירונים התחתונים בציבור.

  2. תכניות חיסכון:

    • הבנקים מציעים ללקוחותיהם להפקיד כספים לתקופות מוגדרות בתמורה לריבית קבועה מראש.

    • בעל החיסכון אינו שותף לסיכוני הבנק. זהו איסור ריבית מובהק.

    • הריבית הניתנת במסלולים אלו נמוכה בשיעור ניכר מהריבית הנגבית על האוברדרפט.

    • זהו מסלול שבו מי שיוצא נפסד ככלל הוא המלוה/הלקוח של הבנק שהיה יכול להרוויח על כספו הרבה יותר בהשקעות בשוק ההון.

  3. אגרות חוב:

    • אגרות חוב מאפשרות לעסקים לקבל הלוואות מגופים פיננסיים ומהציבור הרחב בריבית קבועה מראש.

    • מבחינת המשקיע, מדובר בהשקעה סולידית, אך היא נחשבת לריבית לכל דבר.

  4. משכנתאות והלוואות:

    • הלוואות משקי הבית ומשכנתאות הן מקור רווח מרכזי לבנקים.

    • בעוד שבהלוואות לעסקים ניתן לעיתים לתקן את התנאים כך שיהיו מותרים על פי ההלכה, משכנתאות והלוואות פרטיות מציבות אתגר גדול יותר בשל המרחק מהגדרתן כעסקה שותפית.


ד. דרכי התמודדות ותיקון של הבעיה

קודם כל, כהנחיה כללית, יש להגדיל את העיסוק של הבנקים בשוק ההון כך שיהווה כמקור עיקרי של רווחים שכן תחום זה נקי מריבית (מלבד אג"ח כפי שיפורט להלן).

אוברדרפט:

  • פתרון מוצע: המדינה תאסור על הבנקים גביית ריבית במינוס בנקאי. ומצד שני גם לא תדרוש מהם לשלם ריבית על יתרה חיובית בחשבונות הבנק של הלקוחות.
    במקום זאת, הבנקים יוכלו לצמצם את מסגרות האשראי .  ביטול ריבית המינוס תקל כלכלית על משקי בית רבים בישראל,שהתרגלו לצרוך את הסוכריה המרה הזו.

תכניות חיסכון:

  • פתרון מוצע: לאסור על תכניות חיסכון בריבית.
    במקום זאת, הבנקים יכולים להציע ללקוחות תעודות סל שבהן הרווחים תלויים בביצועי השוק, והסיכון להפסד בהם הוא נמוך שכן ההשקעה מתחלקת להרבה חברות.

  • תכנית שותף: בתכנית זו הלקוח יוכל להיות שותף לרווחי הבנק בתקופת ההפקדה. מכיוון שרווחי הבנקים נבדקים ומדווחים כל 3 חודשים, תחנות כניסה ויציאה לתכנית זו תהיינה כל 3 חודשים. הלקוח יקבל על כספו מחצית מאחוזי הרווח של הבנק בתקופת ההפקדה. לדוגמה: אם הבנק הרוויח בתקופה המדוברת 18% על ההון שלו, הרי שהלקוח יקבל מחצית מזה -9% רווח על הכסף שהפקיד על היותו שותף.

אגרות חוב:

  • פתרון מוצע: לשנות את מבנה אגרות החוב כך שיהיו דומות למניות זמניות.

    • תכנית שותף: בדומה למוצע בבנקים, ההשקעה תקנה למשקיע להנות ממחצית הרווח של החברה המדוברת בתקופת ההשקעה.

    • אפשרות נוספת היא להמיר אגרות חוב בכתבי אופציה המקנים אחזקת מניות בסיום התקופה.

משכנתאות והלוואות:

  1. הלוואות מדינה ללא ריבית לזכאים:
    המדינה יכולה להציע הלוואות מדינה ללא ריבית למעוניינים לרכוש דירה ראשונה, תוך הגבלת הסכומים והאזורים. גם כיום המדינה יוזמת הקלות לבעלי זכאות לקנות דירות בהנחה,המדינה תוכל להחליף את מסלול העזרה בהלואה ללא ריבית.

  2. משכנתאות מבוססות שותפות:

    • הגוף הפיננסי המלווה יהיה שותף בבעלות על הנכס עד להחזר המלא של ההלוואה.

    • הרווח יגיע מעליית ערך הנכס, ומחלקו היחסי של הגוף המלוה בדמי השכירות שמשלם השוכר את הנכס.

  3. מעורבות ארגוני גמ"ח וגופים פיננסיים:

    • ארגוני גמ"ח יכולים להרחיב את פעילותם להלוואות ללא ריבית לרכישת דיור.

    • חברות בנייה עשויות להציע הלוואות ללא ריבית, כחלק מתמריץ לקידום מכירות הנכסים שלהן.

    • גופים פיננסים חדשים או ישנים שיתנו מענה לבעלי כספים המחפשים השקעה סולידית מחד, ויתנו הלוואות ללא ריבית לצריכים זאת מאידך.כאשר הרווח למשקיעים יהיה מהפרשי מחיר בין המחיר הסיטונאי לקמעונאי. הגופים האלו יוכלו לרכוש את הדירות מהקבלנים במחיר יותר זול מהשוק כי הם יקנו בסיטונאות, ולרוכשי הדירות הם ימכרו את הדירות ללא ריבית על ההלואה אבל במחיר השוק.


סיכום

בעיית הריבית היא אתגר מרכזי בתחום הבנקאות המודרנית, במיוחד לאור הדרישות ההלכתיות. על ידי מעבר מהלוואות לשותפות בתצורות שונות, ניתן להתאים את פעילות הבנקים לעקרונות ההלכה, תוך שמירה על יציבות המשק הכלכלי , רווחת הלקוחות ורווחי הבנקים.